跨境電商，是指分屬不同關境的交易主體，透過電子商務平臺達成資訊或是商品交易的國際商業活動。 1999 年阿里巴巴實現用網際網路連線供應商與海外買家後，對外出口貿易就實現了網際網路化。在此之後，經歷從資訊服務，到線上交易、全產業鏈服務的跨境電商產業轉型。跨境電商佔進出口總額的比重進入上升通道，預計到 2022 年該比重將達 20%，不僅如此跨境電商在電商的佔比也逐年提升， 2022 年跨境電商佔電商的比重達 30% 。
跨境電商佔進出口總額比重進入上升通道
跨境電商是電商增長的主要驅動力
跨境電商中仍然以出口電商為主，佔比在 90% 左右，進口跨境電商佔比只在 10%，不過這一佔比有逐年上升的趨勢。原因在以下三點：1）隨著人民幣升值，進口增長率將高於出口；2）政策支援利於跨境電商，尤其是進口跨境電商的規範化、規模化發展。如《關於跨境貿易電子商務進出境貨物、物品有關監管事宜的公告》（海關總署 2022 年第 56 號）、《關於進一步促進電子商務健康快速發展有關工作的通知》（發改辦高技 [2013]894 號）、《關於促進電子商務健康快速發展有關工作的通知》（發改辦高技 [2012]226 號）《關於開展國家電子商務示範城市建立工作的指導意見》（發改高技 [2011]463 號）等多項與跨境電商相關政策的出臺，在規範跨境電商行業市場的同時，也讓跨境電商企業開展跨境電商業務得到了保障；3）阿里巴巴、亞馬遜、京東、蘇寧、 1 號店等國內大型電商涉足海淘，是推動進口跨境電商爆發式發展的主要推動力。
出口電商仍然是跨境電商主力但進口占比逐年提升
相關報告：產業資訊網（http://www.chyxx.com）釋出的《2022-2020 年跨境電商市場執行態勢及未來前景預測報告》
一、海淘陽光化帶來五千億市場
從 1~5 月主要消費品進口資料來看，除了乘用車、食品等特殊監管的品類以外，國人主要的零售消費品類是醫療保健品（如母嬰產品、保健品等）佔比 10%，衣著鞋帽類佔比 6.4%，文化娛樂產品（如，磁帶、光碟等）佔比 5.9%，家庭裝置佔比 4.2%（其中，電子產品佔比 2.5%），日化用品佔比 4%（其中化妝品佔比 1.6%）。從不同品類的主要進口國家來看，消費品品類以高附加值商品為主。例如，從歐洲、日本、韓國等國進口服飾箱包主要是奢侈品類，從美國、德國等過進口電子產品與家電裝置。
進口消費品以高附加值商品為主
資料來源：海關總署
主要進口消費品品類及其進口國家
商品
佔比 (%)
主要進口國家/地區
總計
交通運輸類
38.9
歐洲、亞洲、北美
其中：乘用車
38.7
德國、日本、美國
食品菸酒類
27.4
美國、東盟、歐盟
其中：肉類
4.3
美國、丹麥、加拿大
水海產品
4.4
俄羅斯、美國、挪威、日本和秘魯
鮮、幹水果及堅果
3.7
東盟、俄羅斯、美國、智利
其他商品類
13.1
其中：醫療保健品
10
歐洲、亞洲、北美
手錶
1.4
瑞士、日本、泰國
飾
0.7
歐盟、南非、印度及以色列
衣著鞋帽類
6.4
其中：服裝及衣著附件
3.1
日本、歐盟、韓國及東盟
鞋帽傘
1.4
箱包
1.1
法國、義大利和西班牙
文化娛樂類
5.9
其中：媒體（磁帶、光碟類）
3.7
家庭裝置類
4.2
其中：電子電器（包括通訊）
2.5
德國、日本、韓國、捷克、美國
其他（傢俱、燈具、餐具等）
1.6
日化用品類
4
其中：化妝品（香水、護膚、護髮）
1.6
歐盟、亞洲和北美
洗滌用品（肥皂、洗滌劑等）
0.9
亞洲、歐盟和北美
資料來源：海關總署，（注：資料為 2022 年 1~5 月資料）
進口消費品類主要是相對高附加值商品的主要原因要從海淘人群進行分析。從消費者特徵來看，海淘群體以 80 後為主（年齡在 25~30 歲之間），對生活品質要求高，受教育程度也比較高（一般是重點大學本科以上），對價格相對敏感，收入水平在 6000 元~10000 元之間的中產階級，而且消費主力仍是在東部沿海一二線城市人群中。
海淘群體以 80 後為主
東南沿海區域是海淘主力軍
隨著大電商佈局海淘，海淘陽光化趨勢下，海淘市場規模將進入增長快車道，我們預計到 2022 年海淘市場規模將達 860 億美元，佔線上購物的 7%，保持 48% 的年增長率。
海淘陽光化帶來 860 億美元市場
二、傳統物流無法滿足電商需求
傳統海淘的物流模式以直郵和轉運為主： 1）直郵：是國內消費者下單後，貨物直接空運至境內，由四大商業快遞、郵政公司或國外快遞公司等進行清關，然後直接配送到消費者手中。 2）轉運：是國內消費者在消費前要先登記註冊國外一家轉運公司，下單時先將貨物送到轉運公司，然後由轉運公司集中將貨物空運至境內進行清關，然後再由國內的快遞配送公司負責配送。具體流程如下表所示：
直郵模式流程 轉運模式流程
資料來源：網際網路資料
(1) 直郵模式特點：
優點：相對於轉運模式，直郵操作簡單，且貨品丟失、破損、甚至被偷換的風險都相對較低，更不必擔心轉運公司跑路。
缺點：1）目前直郵大多由國際快遞公司承運，雖寄送時間快，但運費很高；2）支援跨境直郵服務的境外購物網站仍較少。
(2) 轉運模式特點：
優點：價格便宜，是郵政小包價格的 40%，直郵模式的 20%，是貨單價較低、且標準化程度高、對物流包裝要求不高的商品的主要物流方式，也是目前主流的海淘物流方式。
缺點：資訊流與物流沒有打通，物流環節成為 “黑箱” ，時效性、安全性差。一方面，轉運公司系統沒有與電商系統對接，導致消費者沒有辦法追蹤包裹，如果售後出現問題無法追蹤；另一方面，轉運公司與海關係統沒有對接，完稅通關風險極大，也是導致期望合法通關的主流消費者對海淘產生顧慮。資訊流與物流沒有打通，還導致轉運模式無法實現規模化經營。包裹一多，轉運方就要考慮勞動力的投入產出比，以及通關成本的增加。
以美中路線為例比較不同物流模式比較
物流方式
承運人
運輸方式
重量
(KG)
運費 (元)
重量
(KG)
運費 (元)
時間
資費說明
FedEx
經濟快遞
1
581
5
1383
<5 不含燃油附加費，稅項及其他 四大直郵 UPS 全球速快 1 595 5 1371 3-5 郵政小包 兩國郵政 1 322 5 512.7 6-10 不含單據費，驗關費、掛號費、保價費、手續費等 轉運公司 轉運四方 美中專線 1 128 5 416 10-15 不含稅費 由此可見，已有的海淘物流模式無法滿足電商對物流價低、時效性高的要求，而且更重要的是，隨著國內大型電商涉足海淘，帶來海淘規模的爆發式增長，已有的物流模式更是無法消化如此龐大的體量。海淘形成規模化，物流方面就要解決兩個核心問題：1）電商資訊流與物流打通，讓物流環節 “有蹤可循”；2）與海關係統對接，提高完稅通關效率。要解決這兩個核心問題，一方面需要政策的頂層設計，如果實現監管與效率的平衡；另一方面，需要大型的、規模化、網路化物流公司，尤其是與海關關係較好的物流公司參與其中。 海淘涉及海關、國檢等各方監管機構，2013 年開始從國務院、發改辦高技、海關總署等部門釋出了相關政策檔案，旨在引導、規範跨境電商市場。不過目前從政策進展來看，只有海關方面有一些較為落地細化的政策，如海關 56 號文、 59 號文，而國檢方面政策落地確是更大的挑戰。由於跨境電子商務與傳統外貿企業的 “集裝箱” 式大額交易不同，具有批次多、批次小、品種雜、貨值低等特點。如果仍像以往以 “管產品” 模式，批批檢疫將使檢驗檢疫方工作量急劇增加，是很不現實的策略。不過如果國檢方面政策出臺並能夠落地，將是海淘真正放量的開始。 相關政策出臺規範海淘市場 發文機構 政策名稱 主要內容 實施時間 海關 59 號文總署《關於跨境電子商務服務試點網購保稅進口模式有關問題的通知》 購買金額及數量：每次限值 1000 元人民幣，超出規定限值的，應按照貨物規定辦理通關手續，但單次購買僅有一件商品且不可分割的，雖超出限值，如屬於個人自用的，可參照個人物品規定辦理手續 徵稅：以實際銷售價格為完稅價格，參照行郵稅稅率計算，應徵進口稅額在 50 元（含）人民幣以下的，免徵 2022 年 3 月 4 日 海關總署 《關於跨境貿易電子商務進出境貨物、物品有關監管事宜的公告》（海關總署 2022 年第 56 號） 監管要求：企業應提交《貨物清單》，個人應提交《物品清單》 企業備案管理：電子商務企業應將電子商務進出境貨物、物品資訊提前向海關備案 電子商務進出境貨物、物品通關管理：電子商務企業或其代理人應於每月 10 日前彙總形成《進出口貨物報關單》向海關申報 2022 年 8 月 1 日 海關總署公告 2022 年第 57 號（關於增列海關監管方式程式碼的公告） 增列海關監管方式程式碼：“1210”，全稱 “保稅跨境貿易電子商務”，簡稱 “保稅電商” 適合範圍： “1210” 監管方式用於進口時僅限經批准開展跨境貿易電子商務進口試點的海關特殊監管區域和保稅物流中心（B 型） 2022 年 8 月 1 日 《關於進一步促進電子商務健康快速發展有關工作的通知》（發改辦高技 [2013]894 號） 推進電子商務發展環境建設：推動電子商務企業會計檔案電子化試點工作，推進商貿流通領域電子商務創新發展，完善跨境貿易電子商務通關服務，加快網路（電子）發票推廣與應用 推進電子商務可信交易環境建設：建立完善電子商務產品質量安全監督機制，推動移動電子商務支付創新發展，完善電子商務快遞服務制度，各地區加快支援電子商務發展環境建設 2013 年 4 月 15 日 發改辦高 技 《關於促進電子商務健康快速發展有關工作的通知》（發改辦高技 [2012]226 號） 成立委員會八部委聯合成立國家電子商務示範城市建立工作專家諮詢委員會 支付：規範電子支付，推廣金融 IC 卡應用 電子發票：開展網路（電子）發票應用試點 2013 年 2 月 6 日 《關於開展國家電子商務示範城市建立工作的指導意見》（發改高技 [2011]463 號） 電子商務示範城市：建立電子商務示範城市有利於促進區域電子商務的快速發展，加大服務業比重，最佳化產業結構。健全電子商務體系：最佳化物流配送佈局，發展與電子認證、網路交易、線上支付協同運作的物流配送服務。規範發展網上銀行、網上支付平臺等線上支付資源 2011 年 3 月 7 日 國務院 國務院關於印發物流業發展中長期規劃（2022—2020 年）的通知 國際物流：加強樞紐港口、機場、鐵路、公路等各類 口岸物流基礎設施建設。以重點開發開放試驗區為先導，結合發展邊境貿易，加強與周邊國家和地區的跨境物流體系和走廊建設，加快物流基礎設施互聯互通，形成一批國際貨運樞紐，增強進出口貨物集散能力。加強境內外口岸、內陸與沿海、沿邊口岸的戰略合作，推動海關特殊監管區域、國際陸港、口岸等協調發展，提高國際物流便利化水平。 2022 年 9 月 12 日 三、新政催生保稅+直郵模式，利好綜合跨境貨代公司 跨境電商新政下，催生保稅+直郵模式，該模式的便利在於，一是創新監管方式，使企業可先憑貨物艙單資訊提貨進區，再在規定時限內辦理海關申報手續，允許企業把提貨入區作業與申報備案手續並聯進行，貨物入區的平均時間縮短了 2-3 天，物流成本平均下降 10%；二是自貿區也提供國外出口商和國內進口商在區內適當囤貨，採取批次保稅進出關的方法，降低物流費用，減輕資金壓力，消化存貨，促進貿易，實現前店後庫的貿易模式。 保稅+直郵模式 該模式，目前主要依託於 6 個跨境電商試點城市（上海、杭州、寧波、鄭州、重慶、廣州）的跨境電商及物流平臺實現。除了鄭州是以貿易模式為主，其他試點城市都是直購+保稅模式為主。上海雖然是進出口貿易大的口岸，但由於支付環節僅開放給東方支付一家實施，沒有接入更多的第三方支付公司，因此規模反而是小的，而杭州、寧波、廣州等地作為網購的傳統大市成為了海淘的主力口岸。 6 個跨境電商試點城市 城市 模式 規模 貨物量 交易額/貨值 上海 “跨境通” ： 消費者透過 “跨境通” 網站訂購商品可跨境外匯支付，經電子報關報檢，再經海關征收個人行郵稅後，商品快速入境並由物流公司送到消費者手中 直購模式：境外商戶必須在國內設立分支機構或委託第三方機構處理售後服務事宜 自貿模式：企業必須入駐自貿區開設賬冊企業，或在自貿區尋找有資質的代理企業保稅進口 20 多家 6000 票（4 個月） 72 萬（4 個月） 杭州 “陽光海淘” ：比如消費者在天貓國際下單時，訂單資訊就會時間同步到海關資訊系統，系統立即根據商品種類價格計算出稅費，消費者只要透過支付寶付款，訂單資訊就會在海關係統中同步顯示 124 家 76 萬單 —— 寧波 “保稅備貨模式”：即跨境電商企業在國外批次採購商品，透過海運備貨到保稅區指定的跨境倉內，消費者透過網路下訂單，電商企業辦理海關通關手續，商品以個人物品形式申報出區，並繳納行郵稅海關稽核透過後，商品包裹透過快遞公司派送到消 費者手中 117 家 111 萬票 3 億 鄭州 “E 貿易” 平臺：跨境 B2C 營銷模式，所售商品直接與海外生產商聯絡合作，中間不經過任何代購、代銷環節，直接到消費者手中；下一步，將透過 “逆向 O2O 電子商務模式” 新型銷售模式，在全國各地建立進口商品體驗館，讓線下消費者實物體驗後，再到線上進行商品交易，給消費者提供全新的跨境消費體驗 200 家（未來 5 年） 30 多萬件商品，100 萬包 1572.35 萬（截止 2022 年 5 月 30 日） 重慶 重慶跨境電子商務公共服務平臺：先行先試省略了物流企業的申報環節，以海關認可的條形碼作為跨境物品的通關依據，減少了中間環節和人力、物力消耗，為電商節約大量的代理申報費用，每票訂單節約通關費用約 15 元 43 家 78069 票 2210.78 萬 廣州 “直購模式” ：由於在商品進口前已完成企業及商品海關備案手續，消費者購買商品後，電商企業、物流企業、支付企業分別向海關提交電子訂單、電子運單及電子支付憑證，三方資訊之間有極高的相互印證性，海關可基於資料來源的真實性給予跨境商品大的通關便利 “網購保稅進口” 模式 40 家 730.4 萬票 4.4 億 上海跨境通流程 資料來源：網際網路資料 杭州陽光海淘流程 資料來源：網際網路資料 由以上 6 個試點城市執行情況來看，電商企業、支付企業、物流企業三方與海關係統對接了以後，將極大提高通關速度，這會提高直郵模式的比重。未來保稅模式的商品主要是購買頻率高，走量比較大的商品，如母嬰產品、奶粉等；而直郵模式的商品主要是價值較高，購買頻率一般的商品，如電子產品、飾、手錶等。我們預計未來直郵和保稅模式，將實現三七開，直郵佔比 30%，保稅佔比 70% 。 不過無論是直郵還是保稅模式，都要經歷分揀、清關的中間環節，而這一環節正是貨代公司新增的盈利點。我們假設 2022 年海淘規模 860 億美元（約 5400 億人民幣），平均每票貨值 800 元，平均清關操作費為 9 元/票，那麼我們預計到 2022 年海淘清關的市場規模將達億 60.75 億元。 不過未來試點城市增加的機率較大，那麼這一領域的市場規模將更大。